Kalkulator zysku z obligacji skarbowych

Seria to unikalne oznaczenie partii obligacji wyemitowanych w konkretnym miesiącu. Pozwala ona zidentyfikować parametry danej inwestycji, w tym przede wszystkim datę jej wykupu.

Oznaczenie serii składa się z liter (rodzaj obligacji) oraz czterech cyfr (miesiąc i rok wykupu). Zobacz, jak to działa na przykładach obligacji kupowanych w kwietniu 2026 roku:

• OTS0726 (obligacje 3-miesięczne):
  Kupujesz w kwietniu (04) + 3 miesiące trwania = wykup w lipcu (07) 2026 roku (26).
• EDO0436 (obligacje 10-letnie):
  Kupujesz w kwietniu (04) 2026 roku + 10 lat trwania = wykup w 2036 roku (36).

Tak, kalkulator automatycznie odlicza 19% podatku od zysków kapitałowych (tzw. podatek Belki).

W przypadku obligacji z kapitalizacją odsetek (np. TOS, EDO, ROS, ROD) podatek jest pobierany dopiero na końcu inwestycji. W pozostałych sytuacjach podatek nalicza się po każdym okresie odsetkowym.

Inwestując w ramach konta IKE, korzystasz ze zwolnienia z podatku od zysków kapitałowych. Zaznacz opcję "Zakup w ramach konta IKE", aby zobaczyć zysk bez potrąconego podatku.

Dla obligacji indeksowanych inflacją (np. EDO, COI), pierwszy rok ma stałe oprocentowanie. W kolejnych latach oprocentowanie zależy od wskaźnika inflacji + marży określonej w liście emisyjnym.

Aby zasymulować różne scenariusze rynkowe, rozwiń sekcję "Więcej opcji" w formularzu — znajdziesz tam gotowe scenariusze makroekonomiczne (np. cel NBP, wysoka inflacja) oraz możliwość wpisania własnych wartości oprocentowania dla przyszłych okresów.